Quản lý gia sản (Wealth management) là loại hình dịch vụ tài chính cá nhân xuất hiện từ những năm 1990, được cung cấp bởi các ngân hàng thương mại (NHTM), công ty bảo hiểm và ngân hàng đầu tư cho các tầng lớp cá nhân có thu nhập cao của xã hội. Các tổ chức tài chính này cung cấp chuỗi dịch vụ khép kín cho vòng đời của một con người, thậm chí của cả một gia tộc bao gồm quản lý thu nhập- chi phí, tư vấn lập kế hoạch tài chính, đầu tư, bảo hiểm, hưu trí, thừa kế và quản lý thuế. Ngày nay, sự gia tăng về thu nhập của nhiều tầng lớp dân cư tại nhiều quốc gia đã hình thành nên một tầng lớp người giàu, làm cơ sở thúc đẩy sự phát triển nhanh chóng của ngành quản lý gia sản, trong đó có Việt Nam. Tạp chí Forbes (2013) đánh giá Việt Nam là khu vực có nhiều người giàu tự thân nhờ sự tăng trưởng của các ngành bán lẻ, công nghệ, bất động sản và tài chính. Điều này tạo ra cơ hội rất lớn cho ngành quản lý gia sản tăng trưởng mạnh trong tương lai. Tuy nhiên dưới sự tác động của các yếu tố thị trường, nhà đầu tư, nhà cung ứng dịch vụ, công nghệ,… ngành quản lý gia sản cũng được dự báo sẽ phải đối mặt với không ít khó khăn, thách thức. Bài nghiên cứu này sẽ phân tích các cơ hội cũng như những thách thức có thể làm thay đổi cục diện ngành quản lý gia sản Việt Nam, trên cơ sở đó đưa ra một số khuyến nghị chính sách.

Wealth management is a high-level personal financial service, emerging since 1990s, mostly offered by commercial banks, insurance companies and investment banks to high net worth and ultra-high net worth individuals. These financial institutions provide clients (inviduals or even family units) with life-cycle service packages including expense-income management, financial and investment advice, accounting and insurance services, retirement planning, real-estate planning, as well as inheritance and tax consulting. The surging net worth of different income classes in various countries all over the world has formed certain segments of high net worth individuals, lying a firm foundation for the development of the wealth management sector in single countries including Vietnam. Forbes (2013) reported that Vietnam is the country witnessing a relatively large number of self-made rich persons thanks to the growth of retail sectors, techonogy, real estate and financial sectors. This fact will significiantly creat huge opportunities for Vietnam’s wealth management industry to reach promising development growth in the future. However, under current constraints in terms of market conditions, clients- and financial institutions-related issues, technology platform, …, Vietnam’s wealth management sector may face some different challenges. In this regard, the paper will address opportunities in line with challenges that can induce considerable changes in this promising sector, and then produce proper recommendations for the sector’ further development.